Em um ambiente de crédito mais caro, impulsionado pela taxa básica de juros em níveis elevados, o consórcio imobiliário volta a ser considerado por quem pretende adquirir um imóvel sem recorrer ao financiamento tradicional. A modalidade, que não envolve juros bancários, aparece como alternativa principalmente para quem tem planejamento financeiro de médio a longo prazo.
O consórcio funciona por meio da formação de grupos. Os participantes contribuem com parcelas mensais que alimentam um fundo comum, utilizado para contemplar integrantes com a chamada carta de crédito — valor previamente definido que poderá ser usado na compra de um imóvel. A duração do grupo e o valor da carta são estabelecidos no momento da adesão.
As contemplações acontecem mensalmente, por meio de sorteios. Além disso, existe a possibilidade de antecipação por meio de lances, que funcionam como uma oferta de pagamento antecipado de parcelas. Em geral, o maior lance aumenta as chances de contemplação naquele período.
Na prática, isso significa que o consorciado pode ser contemplado tanto pela sorte quanto pela capacidade de antecipar parte do valor contratado. Em um cenário hipotético, um participante que ofereça antecipar 50% do saldo devedor, e não enfrente lances maiores, tende a ser contemplado naquele mês.
Custos envolvidos exigem atenção
Embora não haja cobrança de juros como no financiamento imobiliário, o consórcio não é isento de custos. Entre eles, estão a taxa de administração, o fundo de reserva e, em alguns casos, seguros — estes deixaram de ser obrigatórios a partir de 2021.
A taxa de administração costuma variar, em média, entre 15% e 23% do valor total da carta de crédito. Diferentemente dos juros de um financiamento, que são compostos e se acumulam ao longo do tempo, essa taxa é aplicada de forma simples sobre o valor contratado e diluída nas parcelas.
Para ilustrar, em um consórcio de R$ 500 mil com prazo de 240 meses e taxa de administração de 20%, o custo total da taxa seria de R$ 100 mil. Somado ao valor da carta, o montante chega a R$ 600 mil, resultando em parcelas mensais de aproximadamente R$ 2.500.
O fundo de reserva, por sua vez, geralmente varia entre 1% e 3% e tem como finalidade cobrir eventuais inadimplências ou despesas do grupo. Caso haja saldo ao final do consórcio, ele pode ser devolvido aos participantes.
Planejamento é fator decisivo
O consórcio tende a ser mais indicado para quem não tem urgência na aquisição do imóvel e consegue manter disciplina financeira ao longo do tempo. Como não há garantia de contemplação imediata, o modelo exige organização e visão de longo prazo.
Por outro lado, para perfis que priorizam previsibilidade e menor exposição a juros, o consórcio pode representar uma alternativa viável dentro do planejamento patrimonial.
